近期,樓主關注市場上跟蹤滬深300指數的基金,包括華夏300和易方達300等。在22只指數基金中,有8只是被動跟蹤滬深300指數的基金,占據將近1/3的數量,包括國泰、大成、嘉實、博時裕富、南方、廣發、工銀瑞信和鵬華。 這些指數基金的投資范圍接近,都是在滬深300指數、新股等領域。不同的是,有些基金倉位規定較為具體,如大成滬深300規定,股票投資比例可以提高到基金凈值的100%。業績比較基準都是以滬深300指數為主,除了國泰滬深300的業績基準是以90%×滬深300指數收益率 10%×銀行同業存款收益率。 從基金分類看,嘉實滬深300和鵬華滬深300是LOF指數基金,其他指數基金都是開放式指數基金。從跟蹤指數誤差和投資收益兩個角度分析,嘉實滬深300基金表現更具有優勢。 除此之外,投資者也可以通過持有滬深300指數基金,間接投資滬深300指數,尤其是對資金量較小的個人投資者來說,更為實際。 對于投資者來說,跟蹤誤差大小是關鍵。跟蹤誤差越小越好,因為這意味著費用也越低。在8只指數基金中,不同基金的跟蹤誤差標準均不相同,最好選擇跟蹤誤差率低的基金,如嘉實滬深300、工銀瑞信300和南方滬深300等。此外,費用也是投資者需要關注的因素。從管理費和托管費的角度考慮,嘉實滬深300和國泰滬深300都是不錯的選擇。 投資指數基金可以用于股指期貨的套期保值。雖然指數化投資應該立足于長期價值投資,但也需要選擇合理的退出時機。如果要進行波段操作,就需要考慮申購贖回費用問題。